“碳中和”站上風(fēng)口 銀行力推ESG投資

自2020年9月我國(guó)首次提出“碳中和”時(shí)間表后，2020年12月中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議又將“碳中和”列為2021年重點(diǎn)任務(wù)之一。在今年的全國(guó)“兩會(huì)”上，“碳中和”也被頻頻提及。中國(guó)證券報(bào)記者觀察發(fā)現(xiàn)，隨著“碳中和”概念走紅，銀行業(yè)環(huán)境、社會(huì)和治理（ESG）投資逐漸風(fēng)生水起。

記者梳理中國(guó)理財(cái)網(wǎng)數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，截至目前，各銀行及銀行理財(cái)公司發(fā)行的ESG主題理財(cái)產(chǎn)品已達(dá)57只。分析人士稱，銀行理財(cái)業(yè)踐行ESG投資理念有助于創(chuàng)新業(yè)務(wù)模式，促進(jìn)機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)型和提升投資收益，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理等。

ESG主題產(chǎn)品達(dá)57只

中國(guó)理財(cái)網(wǎng)最新數(shù)據(jù)顯示，截至3月18日，各銀行及銀行理財(cái)公司發(fā)行的ESG主題理財(cái)產(chǎn)品共57只，發(fā)行機(jī)構(gòu)包括農(nóng)銀理財(cái)、華夏理財(cái)、華夏銀行、建信理財(cái)、興銀理財(cái)、蘇州農(nóng)商行、光大理財(cái)和中銀理財(cái)在內(nèi)共8家。其中，華夏銀行發(fā)行產(chǎn)品數(shù)量最多，有34只；農(nóng)銀理財(cái)位居第二，發(fā)行12只；華夏理財(cái)發(fā)行4只；建信理財(cái)發(fā)行3只；光大理財(cái)、蘇州農(nóng)商行、興銀理財(cái)及中銀理財(cái)各發(fā)行1只。

據(jù)農(nóng)銀理財(cái)投資經(jīng)理包劍介紹，ESG主題理財(cái)產(chǎn)品通常具有三大特點(diǎn)：一是認(rèn)購(gòu)起點(diǎn)低，一般是1元起購(gòu)；二是產(chǎn)品期限靈活，1年至3年不等；三是優(yōu)選信用主體，避開(kāi)環(huán)境污染嚴(yán)重、企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理混亂的企業(yè)，致力于在獲取長(zhǎng)期、穩(wěn)定投資收益的同時(shí)，還能助力綠色產(chǎn)業(yè)，踐行社會(huì)責(zé)任，促進(jìn)可持續(xù)發(fā)展。

此類產(chǎn)品收益率也較為可觀。包劍表示，農(nóng)銀理財(cái)發(fā)行的12只ESG主題產(chǎn)品中，結(jié)束首個(gè)開(kāi)放期的ESG每年開(kāi)放第一期和第二期產(chǎn)品都已跑贏業(yè)績(jī)基準(zhǔn)，尚未到期的ESG主題產(chǎn)品都在穩(wěn)健運(yùn)作中。此外，中銀理財(cái)?shù)囊恢籈SG主題產(chǎn)品，截至2021年3月4日，該產(chǎn)品凈值為1.1202，成立以來(lái)年化收益率達(dá)10.11%。

中央財(cái)經(jīng)大學(xué)綠色金融國(guó)際研究院副院長(zhǎng)施懿宸認(rèn)為，銀行理財(cái)業(yè)踐行ESG投資理念具有豐富意義。一是有助于創(chuàng)新業(yè)務(wù)模式，促進(jìn)機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)型；二是有助于提升投資收益，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理；三是有助于構(gòu)建差異化競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，提升競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力。

光大理財(cái)相關(guān)負(fù)責(zé)人也表示，ESG涵蓋環(huán)保、公司治理和社會(huì)責(zé)任方面的評(píng)價(jià)和體系。在這三方面做得較好的企業(yè)，風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較小。通過(guò)ESG策略能夠給投資者帶來(lái)更豐厚的回報(bào)。

推動(dòng)理財(cái)與ESG融合發(fā)展

ESG投資是一片新的藍(lán)海已成為銀行業(yè)的共識(shí)。

不過(guò)，普益標(biāo)準(zhǔn)認(rèn)為，國(guó)內(nèi)資管行業(yè)在發(fā)展ESG投資方面還面臨不少阻礙，主要表現(xiàn)為ESG評(píng)級(jí)體系以及機(jī)構(gòu)ESG信息披露不完備、實(shí)踐應(yīng)用程度低等問(wèn)題。

談及如何實(shí)現(xiàn)銀行理財(cái)業(yè)與ESG投資理念的融合發(fā)展，興業(yè)銀行副行長(zhǎng)陳信健表示，為更好發(fā)揮ESG作用，使其真正成為破解銀行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的“金鑰匙”，需加快推進(jìn)完善ESG整體制度框架、完善ESG信息披露制度、加強(qiáng)ESG數(shù)據(jù)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)和豐富深化ESG投資市場(chǎng)。

施懿宸則認(rèn)為，一方面，要合理設(shè)置投資門(mén)檻，制定費(fèi)率優(yōu)惠方案。現(xiàn)階段，由于ESG投資在我國(guó)發(fā)展起步較晚，絕大多數(shù)個(gè)人投資者對(duì)這一產(chǎn)品和相關(guān)理念較為陌生，投資參與度較低。銀行理財(cái)業(yè)可通過(guò)投資門(mén)檻的合理設(shè)置，搭配制定適當(dāng)?shù)馁M(fèi)率優(yōu)惠方案，鼓勵(lì)個(gè)人投資者主動(dòng)了解ESG投資理念。另一方面，要整合ESG投資策略，豐富ESG理財(cái)產(chǎn)品類型。

施懿宸表示，現(xiàn)階段市場(chǎng)中的ESG理財(cái)產(chǎn)品主要為固定收益類，銀行理財(cái)業(yè)需要進(jìn)一步創(chuàng)新ESG投資方式，加強(qiáng)權(quán)益類產(chǎn)品的研究開(kāi)發(fā)，深入挖掘民生、環(huán)保、普惠、養(yǎng)老等重點(diǎn)領(lǐng)域高質(zhì)量發(fā)展需求。同時(shí)，銀行理財(cái)業(yè)還需要提升自身在ESG領(lǐng)域的投研能力和對(duì)投資資產(chǎn)的管理能力，加強(qiáng)底層標(biāo)的資產(chǎn)的ESG相關(guān)數(shù)據(jù)獲取、處理方法和分析工具的開(kāi)發(fā)和運(yùn)用，從而為多種類型ESG理財(cái)產(chǎn)品的打造提供堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。此外，加強(qiáng)宣傳教育力度，培育負(fù)責(zé)任投資者也很重要。